交銀國際研究報告指,英偉達(dá)(NVDA.US) 將出口限制造成的資產(chǎn)減值預(yù)測下調(diào)至45億美元,早前預(yù)測為55億美元,并指引對2026財年首季及次季收入的影響分別為25億美元及80億美元。該行認(rèn)為出口限制對於收入的影響將於26財年次季前發(fā)生。公司又預(yù)測Blackwell將貢獻(xiàn)近七成的資料中心計算收入;基於GB300的Blackwell Ultra系統(tǒng)本月開始測試,該行料或在次季開始出貨。
該行指,雖然市場在業(yè)績後對於中國市場預(yù)期較低,但認(rèn)為超預(yù)期的可能性較大;分別上調(diào)2025及26年收入預(yù)測至2,102億美元及2,674億美元,非公認(rèn)會計準(zhǔn)則每股盈利預(yù)測上調(diào)至4.65美元及6.31美元?;?2倍2025/26年平均市盈率,上調(diào)目標(biāo)價至175美元,維持「買入」評級。(ss/u)(美股為即時串流報價; OTC市場股票除外,資料延遲最少15分鐘。)
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