摩根大通研究報告指,重申快手-W(01024.HK) +4.600 (+8.440%) 沽空 $17.37億; 比率 19.248% 為其於內(nèi)地數(shù)碼娛樂行業(yè)的首選。該行對可靈AI的變現(xiàn)前景感到樂觀,因關(guān)鍵垂直行業(yè)如廣告等有大量需求,預(yù)期可靈AI未來5年收入有強(qiáng)勁的高雙位數(shù)增長。至於核心廣告業(yè)務(wù),該行料2025年次季起,每季的按年增加會加速,由內(nèi)部及外部廣告的變現(xiàn)加速所推動,並認(rèn)為快手是一個較少被留意到的合理價格成長型(GARP)股份,料其2026年至2027年純利複合增長率20%。該行料快手的股價在未來6個月將會被重估,基於廣告業(yè)務(wù)加速及可靈AI變現(xiàn)能力上升;現(xiàn)予目標(biāo)價71元(相當(dāng)於預(yù)測明年市盈率12倍)及「增持」評級。(ss/w)(港股報價延遲最少十五分鐘。沽空資料截至 2025-06-06 16:25。)相關(guān)內(nèi)容《大行》花旗維持快手(01024.HK)「買入」評級 繼續(xù)看好核心業(yè)務(wù)發(fā)展